В провинциальном городке расследуют череду странных убийств, имеющих признаки ритуалов. Дело не двигается с мертвой точки, и среди жителей крепнет убеждение, что виной всему — местная русалка, чьи легенды передаются из поколения в поколение. Для помощи в расследовании из столицы командируют эксперта по серийным преступлениям, Юрия Бахтина. Он скептически относится к сказкам о русалках, однако по мере работы его уверенность постепенно дает трещину.
Параллельно с расследованием Бахтину приходится разбираться с делами личными. Выясняется, что много лет назад он сам жил в этом городе, где у него остались не только старые товарищи, но и бывшая супруга. Круг подозреваемых в деле постоянно расширяется, и в него попадают люди, близкие Юрию. Маневрируя между требованиями закона, семейными конфликтами и противодействием со стороны главного антагониста, Бахтин все же находит зацепку, ведущую к убийце.
